一、合夥企業的會計規定
    1、不适用《小企業會計制度》
    根據《小企業會計制度》的規定：本制度适用于在中華人民共和國(guó)境内設立的不對(duì)外籌集資金、經(jīng)營規模較小的企業。
    本制度中所稱“不對(duì)外籌集資金、經(jīng)營規模較小的企業”，是指不公開(kāi)發(fā)行股票或債券，符合原國(guó)家經(jīng)濟貿易委員會、原國(guó)家發(fā)展計劃委員會、财政部、國(guó)家統計局2003年制定的《中小企業标準暫行規定》（國(guó)經(jīng)貿中小企[2003]143号）中界定的小企業，不包括以個人獨資及合夥形式設立的小企業。
    同時根據《小企業會計制度》規定：集團公司内部母子公司分屬不同規模的情況下，爲統一會計政策及合并報表等目的，集團内小企業應執行《企業會計制度》。
    《小企業會計準則》自2013年1月1日起(qǐ)施行。财政部2004年發(fā)布的《小企業會計制度》（财會〔2004〕2号）同時廢止。
    2、2013年1月1日開(kāi)始執行《小企業會計準則》，未排除合夥企業
    根據《小企業會計準則》第二條規定“本準則适用于在中華人民共和國(guó)境内依法設立的、符合《中小企業劃型标準規定》所規定的小型企業标準的企業。下列三類小企業除外：（一）股票或債券在市場上公開(kāi)交易的小企業。（二）金融機構或其他具有金融性質的小企業。（三）企業集團内的母公司和子公司。”
    《中小企業劃型标準規定》适用于中華人民共和國(guó)境内依法設立的各類所有制和各種(zhǒng)組織形式的企業。
    3、企業會計制度
    根據《企業會計制度》第二條的規定：“除不對(duì)外籌集資金、經(jīng)營規模較小的企業，以及金融保險企業以外，在中華人民共和國(guó)境内設立的企業(含公司，下同)，執行本制度。”
    4、2006年頒布的企業會計準則
    根據财會[2006]3号财政部關于印發(fā)《企業會計準則第1号——存貨》等38項具體準則的通知，企業會計準則等38項具體準則自2007年1月1日起(qǐ)在上市公司範圍内施行，鼓勵其他企業執行。
    從上述政策規定來看，符合《中小企業劃型标準規定》的小型企業标準的合夥企業可以選擇執行《小企業會計準則》，也可以選擇執行《企業會計制度》或者《企業會計準則》。其他合夥企業可以選擇執行《企業會計制度》或者《企業會計準則》。
    二、合夥企業的所得稅問題
    1、企業所得稅
    《合夥企業法》第六條規定：“合夥企業的生産經(jīng)營所得和其他所得，按照國(guó)家有關稅收規定，由合夥人分别繳納所得稅。”   
    根據财稅[2008]159号《财政部 國(guó)家稅務總局關于合夥企業合夥人所得稅問題的通知》的規定：“三、合夥企業生産經(jīng)營所得和其他所得采取“先分後(hòu)稅”的原則。具體應納稅所得額的計算按照《關于個人獨資企業和合夥企業投資者征收個人所得稅的規定》（财稅[2000]91号）及《财政部 國(guó)家稅務總局關于調整個體工商戶個人獨資企業和合夥企業個人所得稅稅前扣除标準有關問題的通知》（财稅[2008]65号）的有關規定執行。”
    三、合夥制基金的會計規定
    私募股權投資基金按組織形式劃分可分爲個人獨資、公司制、信托制和有限合夥制。
    如果是采用有限合夥企業形式，根據《合夥企業法》第六十二條規定：“有限合夥企業名稱中應當标明“有限合夥”字樣(yàng)。”
    根據《合夥企業法》第二條規定：“有限合夥企業由普通合夥人和有限合夥人組成(chéng)，普通合夥人對(duì)合夥企業債務承擔無限連帶責任，有限合夥人以其認繳的出資額爲限對(duì)合夥企業債務承擔責任。”
    符合《中小企業劃型标準規定》的小型企業标準的合夥企業可以選擇執行《小企業會計準則》，也可以選擇執行《企業會計制度》或者《企業會計準則》。其他合夥企業可以選擇執行《企業會計制度》或者《企業會計準則》。在《中小企業劃型标準規定》中，未明确列示股權投資行業，因此私募股權投資基金可以選擇執行《企業會計制度》或者《企業會計準則》，最好(hǎo)選擇執行《企業會計準則》。
    從實踐來看，一般選擇執行《企業會計準則》的有限合夥基金較多，會計師事(shì)務所一般也是按照《企業會計準則》的規定進(jìn)行審計并出具審計報告。
    四、合夥制基金的稅務處理
    1、所得稅
    （1）基本情況
    《合夥企業法》第六條規定：“合夥企業的生産經(jīng)營所得和其他所得，按照國(guó)家有關稅收規定，由合夥人分别繳納所得稅。”   
    合夥企業本身不具有獨立的主體資格，不必繳納企業所得稅，根據“先分後(hòu)稅”的原則，由普通合夥人和有限合夥人根據各自情況繳納所得稅。
    有限合夥人：若有限合夥人是企業法人，其證券投資收益在自身企業層面(miàn)繳納企業所得稅；若有限合夥人是個人投資者，可能(néng)存在以下幾種(zhǒng)情形：一是比照個體工商戶納稅情形。二是將(jiāng)個人有限合夥人投資定義爲個人股。根據國(guó)務院1998年相關規定，個人在二級市場抛出股票，免征個人所得稅。三是依據國(guó)内個人所得稅法，可按照20%繳納财産所得稅。
    普通合夥人：普通合夥人理論上是個人或公司，公司按25%繳納所得稅。但目前深圳工商局因法人不能(néng)承擔無限責任而不批準法人普通合夥人。個人普通合夥人的征稅标準在很多地區未明确。
    總結如下：（該列表可能(néng)因各地的政策差異有所不同，比如上海和天津，規定自然人有限合夥人投資收益按“利息、股息、紅利所得”應稅項目，繳納20%的個人所得稅）
 
    （2）尚未明确的稅收問題
    （根據《人口與經(jīng)濟》2011年增刊《合夥制私募股權投資基金稅收問題探讨整理》）：
    A、關于居民企業間的權益性投資收益免稅問題
    根據《企業所得稅法》第二十六條的規定，“符合條件的居民企業之間的股息、紅利等權益性投資收益”爲免稅收入，不計入應納稅所得。但該法第一條明确說明“合夥企業不适用本法”，因此對(duì)于合夥制基金從被(bèi)投資企業獲得股息收益并再次分配時，境内法人合夥人是否依然可以享受免稅待遇，在實踐中各地不一緻。
    B、對(duì)于回撥機制的稅務處理
    在有限合夥制基金中，爲了對(duì)普通合夥人進(jìn)行激勵，通常約定當投資回報超過(guò)一定的優先回報率後(hòu)，普通合夥人可以獲得部分業績分成(chéng)。實踐中，基金投資的項目是分批逐漸退出的，如先退出的項目投資收益率高于優先回報率，則在該項目退出後(hòu)普通合夥人就可以獲得相應比例的業績分成(chéng)，并繳納所得稅。如果之後(hòu)退出的項目投資收益率較低，并導緻基金清算時整體投資收益率沒(méi)有達到事(shì)先約定的優先回報率，則一般普通合夥人需要退還(hái)先前獲得的業績分成(chéng)（即回撥機制），但對(duì)于普通合夥人已繳納的所得稅如何處理，例如是否可以沖減普通合夥人的當年收入或是否可以退稅，目前各類法規沒(méi)有明确規定。
    C、對(duì)于投資資本金回收的确定
    在有限合夥協議中，一般約定項目退出時收回的資金先用來彌補合夥人前期所有項目的投資成(chéng)本，然後(hòu)才作爲投資收益進(jìn)行分配。在稅務處理時，是否可以按照上述原則确認收入性質，從而使得合夥人隻對(duì)作爲投資收益的收入繳納所得稅，在實踐中沒(méi)有明确的法規可以遵循。
    （3）地方法規
    2008年8月，上海發(fā)布了《關于本市股權投資企業工商登記等事(shì)項的通知》規定以有限合夥形式設立的股權投資基金經(jīng)營所得和其他所得由合夥人分别繳納所得稅。其中，自然人普通合夥人按個體工商戶的生産經(jīng)營所得應稅項目，适用5-35%的五級超額累進(jìn)稅率計征個人所得稅。自然人有限合夥人投資收益按“利息、股息、紅利所得”應稅項目，繳納20%的個人所得稅。
    天津發(fā)布的《關于在津設立股權投資機構（基金）的優惠政策辦法》明确自然人有限合夥人從有限合夥企業中取得的股權投資收益，按“利息、股息、紅利所得”項目，适用20%的比例稅率。
    2、營業稅
    總結如下：